Главная / Анализ, оценка и аудит / Мастерство анализа волн Эллиота

Правило подобия и баланса

После определения Структурной Серии анализируемой группы волн к ней применяется Правило подобия и баланса ( Rule of Similarity and Balance ). Все ценовые фигуры Эллиота можно составлять только из подобных волн.

Поведение рынка фиксируется в двухмерном пространстве, по двум координатам - ценовой и вре­менной. Чтобы две последовательные (смежные) волны можно было назвать подобными, между их длинами и/или длительностями должны соблюдаться определенные соотношения. Простого сходст­ва ценовых и временных характеристик двух граничащих друг с другом волн для удовлетворения ус­ловиям данного Правила недостаточно.

В Импульсных ценовых фигурах подобие длительностей двух соседних волн встречается чаще, чем подобие длин; в Коррективных ценовых фигурах наблюдается обратная картина. Наличие ли­бо отсутствие отношений "подобия" можно установить методами элементарной математики. Ниже приведены инструкции определения подобия двух составляющих (цены и времени), характеризую­щих рыночную активность:

Цена (подобие длин)

Две последовательные волны считаются подобными в ценовом отношении, если длина меньшей из них составляет как минимум треть длины большей.

Время ( подобие длительностей )

Две смежные волны считаются подобными во временном отношении, если длительность мень­шей из них составляет как минимум треть протяженности большей.

Если, читая эту книгу, вы параллельно работаете над собственным графиком и имеете одну или несколько изолированных групп волн, соответствующих какой-либо Структурной Серии Эллиота, исследуйте только те Серии, все смежные волны которых удовлетворяют одному или обоим Прави­лам подобия и баланса. Если ни одно из этих Правил для конкретной пары смежных волн не выпол­няется, то вероятность их однородности (равенства их Порядков) крайне мала. А когда две волны различаются Порядком, они не могут быть напрямую или немедленно соединены в целях формиро­вания более крупной ценовой фигуры Эллиота - предварительно потребуется "сжать" (объединить в компактную ценовую фигуру) ряд меньших волн.

В примере на Рисунке 4-4 Правило подобия и баланса не выполняется ни в одной своей части, ука­зывая, что волны ml и т2 неоднородны (различаются по Порядку) и, следовательно, не могут быть соединены напрямую. Чтобы включить их в одну ценовую фигуру Эллиота, необходимо предвари­тельно объединить т2 в одну группу с волнами, подобными ей в ценовом и временном отношении. Полученную группу затем нужно идентифицировать как Стандартную или Нестандартную ценовую фигуру Эллиота, проверить рабочую гипотезу, получить подтверждение и затем провести переоцен­ку. И только потом, если отношение длин и длительностей группы волн, содержащих т2, и волны ml будет удовлетворять требованиям Правила подобия и баланса, эту группу наравне с ml можно бу­дет соединить с окружающей рыночной активностью для создания более крупной ценовой фигуры Эллиота. В примере на Рисунке 4-5 оба пункта Правила подобия и баланса выполняются, указывая, что пары анализируемых волн могут быть волнами одного и того же Порядка. Следовательно, если их Структурные обозначения удовлетворяют соответствующим требованиям, ml и т2 могут быть не­посредственно включены в состав более крупной ценовой фигуры Эллиота. ЗАМЕЧАНИЕ: соответст­вие двух смежных волн условиям Правила подобия и баланса не означает, что они являются волна­ми одного и того же Порядка, а говорит лишь о том, что они могут ими быть.

Представленные ниже циклы наглядно демонстрируют полезность идентификации Структурных Серий в процессе построения волн и постепенного формирования все более крупных ценовых фигур Эллиота.

Цикл 1

Используя Правила и методы, описанные в Главе 3, присваиваем Структурные обозначения всем моноволнам Рисунка 4-6. На отрезке, ограниченном начальной точкой Хроно-2 и конечной точкой Хроно-4, можно изолировать группу волн, образующих Серию " F 3- c 3- L 5". В соответствии с Табли­цей на Рисунке 4-3 идентифицируем эту Серию как возможную Плоскую ценовую фигуру. На отрез­ке [Хроно-9, Хроно-11] можно обнаружить еще одну Серию, представляющую собой Зигзаг (5- F 3- L 5), а на отрезке [Хроно-12, Хроно-16] - Импульсную Серию.

 

Цикл 2

Все группы волн (Плоская, Зигзаг и Импульс), идентифицированные в Цикле 1, тщательно про­верены и доказана возможность их применения. Затем они были "сжаты" (подробное описание про­цесса уплотнения (сжатия) вы найдете в Главе 7) и сведены к своей базовой Структуре - ":3" или ":£>" (подчеркнутая линия обозначает уровень Сложности - см. Главу 7), а кружки, обозначающие на­чальные и конечные точки волновой ценовой фигуры Эллиота, были закрашены. Эти изменения от­ражены на Рисунке 4-7.

Возвращаясь к Правилам соотношений длин волн, изложенным в Главе 3, анализируем каждую Компактную ценовую фигуру так же, как анализировали бы отдельную волну с одним Структурным обозначением. Прежде всего Компактная ценовая фигура должна пройти процедуру переоценки ( reassessment ), в процессе которой выясняется наличие либо отсутствие "пропавших" волн. Этой же процедуре необходимо подвергнуть и две волны, смежные с Компактной ценовой фигурой, чтобы уз­нать, не повлияло ли изменение ситуации (вызванное "появлением" Компактной ценовой фигуры) на Структуру примыкающих к ней волн.

Все эти процедуры проведены, а изменения отражены на Рисунке 4-7. Обратите внимание, что в строгом соответствии с указаниями Главы 3 все обозначения и пометки между границами Компакт­ных ценовых фигур удалены.

Цикл 3

В течение Цикла 3 структурных обозначений с Индикатором Положения ": L " не обнаружено, сле­довательно, дальнейшего прогресса в волновой конструкции не предвидится, пока не поступят но­вые данные, ведущие к появлению на графике ": L 3" или ": L 5". Какие же выводы можно сделать на основе нашего графика (см. Рисунок 4-8) в настоящий момент? Согласно таблице Рисунка 4-3, повы­шательный тренд, начавшийся с волной Хроно-1, не закончится до появления еще одной Импульс­ной повышательной волны (на самом деле эта информация очень ценна). Оптимальная торговая стратегия в данных обстоятельствах - удерживать длинную позицию до нового повышения, удовле­творяющего всем необходимым Импульсным характеристикам.

Читать далее: Зигзаг или Импульс?